"연 8%에 세금도 없다고? 사기 아닙니까?" 맞습니다. 이 반응이 정상입니다. 한국에서는 경험해본 적 없는 숫자니까요. 그래서 이 칼럼에서는 감정이 아니라 데이터로 이야기하겠습니다.

홍콩 저축성 보험이란? KB생명의 "7년의 약속" 같은 저축성 보험과 기본 개념은 비슷합니다. 차이점은 세 가지입니다.

1. 수익률이 다릅니다. 한국 저축성 보험 공시이율: 2~3%. 홍콩 저축성 보험 기대 IRR: 5.5~7%. 홍콩 보험사들은 전 세계 주식, 채권, 부동산, 대체 투자에 자유롭게 분산 투자합니다.

2. 세금이 다릅니다. 한국은 보험 차익에 이자소득세 15.4%. 홍콩은 배당소득세 0%, 양도소득세 0%. 수익의 15%가 세금으로 빠지느냐, 전액이 재투자되느냐의 차이입니다.

3. 운용하는 회사가 다릅니다.

글로벌 보험사 비교:
A사 (1816년 설립, 유럽) — S&P AA-, 고객 9,400만 명
  대표 저축 플랜: 20년 기준 315%+ 환급, IRR 약 6.06%

S사 (1865년 설립, 캐나다) — S&P AA
  대표 저축 플랜: 기대 IRR 5.5%+, 업계 최우수 보험사 선정

M사 (1887년 설립, 캐나다) — S&P AA-, 자산운용 1조 달러 이상

세 회사의 공통점: 100년 이상의 역사, S&P AA~AA- 신용등급, 홍콩 보험감독원(IA) 감독 하에 배당 이행비율을 매년 투명하게 공시.

정직하게 말씀드립니다. 연 6~7%는 보장 수익률이 아닙니다. 기대 수익률입니다. 하지만 이 회사들은 수십 년간의 배당 실적 기록을 갖고 있습니다.

리스크도 알아야 합니다: 환율 리스크(달러 표시 상품), 유동성 리스크(초기 7~10년 해약 시 원금 손실 가능), 배당 변동, 규제 변화. 충분히 알고, 직접 확인한 후에 결정하십시오.